金融棋活，全盘皆活。当前，中小微企业仍然面临着融资难题。作为金融和实体经济的重要枢纽，供应链金融也连接着大型企业和中小微企业，为缓解中小微企业融资难发挥着重要作用，也为实体经济发挥着“保通、稳链、纾困”的支撑作用。

　　供应链金融的发展，不能脱离于产业数字化而实现。毕马威中国与中国互联网金融协会金融科技发展与研究专委会共同发布的《2022中国金融科技企业首席洞察报告》显示，数字化供应链金融成为最受金融科技企业看好的蓝海应用领域，占比达到53%，其中23%的受访企业将其作为首选项。
　　目前，不同的市场主体都在推进供应链金融科技。9月21日，京东科技发布全新的供应链金融科技战略，即以“数智供应链+供应链金融”的双链联动模式，向政府、企业和金融机构输出供应链金融科技平台。同时，成立京东供应链金融科技生态合作联盟，全面开启“走出去”的战略，致力于从京东生态的辅助支撑力量变成推动实体经济发展、塑造和夯实产业链供应链韧性的关键强化力量。
　　供应链金融科技，传统供应链金融的一种进化
　　中小微企业对国民经济稳定健康发展的重要性不言而喻，但金融资源对中小微企业的服务渗透程度仍有所不足。供应链金融的出现，为缓解中小微企业融资难题提供了新思路。2021年政府工作报告首提“创新供应链金融服务模式”，央行、银保监会等部门先后出台了一系列供应链金融相关的政策，支持和规范供应链金融发展。
　　其中，2020年9月，央行、银保监会等八部委发布的《关于规范发展供应链金融支持供应链产业链稳定循环和优化升级的意见》(以下简称《意见》)，被业内认为是我国供应链金融的纲领性文件。该文件第一次由多部门联合出台的供应链金融文件，基本涉及了供应链金融发展的各个方面。
　　根据《意见》定义，供应链金融是指从供应链产业链整体出发，运用金融科技手段，整合物流、资金流、信息流等信息，在真实交易背景下，构建供应链中占主导地位的核心企业与上下游企业一体化的金融供给体系和风险评估体系，提供系统性的金融解决方案，以快速响应产业链上企业的结算、融资、财务管理等综合需求，降低企业成本，提升产业链各方价值。
　　从供应链金融自身发展所需的必要条件来看，当前的供应链金融体系依然面对着一些限制性因素。比如，主流的供应链模式过于依赖核心企业，而核心企业没有动力或平台条件分享交易链数据；大部分与核心企业的直接关联度比较低的中小企业，信息不对称和数据孤岛的问题仍比较突出；供应链商流、物流、信息流和资金流“四流”数据处于不同的主体而难以统一归集；供应链金融所涉及到的生态各方，相互之间良性的协同机制还没有建立。
　　不难发现，供应链其实是一项系统工程，不能脱离于产业数字化而实现。京东集团副总裁、京东科技金融科技群总裁李波认为，“要先基于对产业的理解服务于企业的数字化转型和产业的互联网联结，再去叠加金融科技去改善供应链金融，才是根本解决之道。”
　　这种方法实际上就是供应链金融科技。供应链金融科技是传统供应链金融的一种进化，本质是科技、产业和金融高水平循环的结合点。其核心手段是利用新型的供应链数智化技术去打通研、采、产、销、服等各节点，进而实现整个供应链商流、物流、资金流和信息流四流数据的闭环并实现平台化归集，使各个环节的数据可留存、可监控、可利用。
　　“从传统的供应链金融进化到供应链金融科技，使金融机构能够基于一条或多条供应链数据及行业综合数据的交叉验证，有效实时掌握供应链上下游不同融资客户的真实经营情况和资金动向，从而有效降低获客、风控、运营等系列成本。”李波表示，继而通过新型的供应链金融系统为供应链上各个环节的企业提供更高效率和更低利率的金融服务；将不可贷变为可贷，将线下贷变成线上贷，将低额贷变为高额贷，将高利率变为低利率。
　　以“双链联动”模式
　　对外输出供应链金融科技平台
　　基于多年来的供应链金融业务积累以及数智供应链实践，京东供应链金融科技平台应运而生。2022年初，京东科技正式将供应链金融科技的对外科技输出列为“必赢之战”， 同时发展供应链金融科技也成为京东的重要战略方向之一。9月21日发布全新的供应链金融科技战略，以“数智供应链+供应链金融”的双链联动模式，向政府、企业和金融机构输出供应链金融科技平台。
　　京东供应链金融科技平台是资金与资产高效对接的生态平台。也就是说，京东输出的是供应链金融科技平台，而实际去跑供应链金融业务的，是产业方和金融机构。
　　京东供应链金融科技平台通过服务核心企业、产业服务平台、政府平台以及产业园区等供应链上的主体企业和组织，形成基于供应链交易或企业真实经营数据的金融资产，并通过科技手段将非标资产标准化，依据资金方的风险偏好及价格匹配资金，输出资产，促进平台的流量交易规模化，最终成为资产、资金的高效对接的生态服务平台。
　　京东科技集成京东集团全部技术服务能力和产业服务能力，以“数智供应链+供应链金融”双链联动集合成为供应链金融科技平台的模式，助力地方政府和大型产业集团打造供应链金融服务平台，通过平台化方式连接金融机构化解不同产业链、供应链上的中小企业融资难融资贵的难题，推动实现“科技—产业—金融”的高水平循环，助力政府和行业各方构建国内更加强大的统一大市场，助力经济增长动力的恢复。
　　供应链金融科技平台的核心价值是通过风控与运营的双轮驱动，以技术为支撑，辅助、支持和改进金融业务的合规性，更好的识别信用风险和操作风险，提升效率、体验和资产规模。
　　针对供应链金融链上客户的风险识别及风险管控问题，京东科技建立了一整套依托大数据驱动的包括贷前授信准入、贷中额度管理、贷后预警及续授信的大数据智能风控体系。在与金融机构合作的过程中，京东科技的风控服务也成为金融机构自身风控能力的有力补充。截至目前，京东科技在用的风控策略已超过5000条，可实现1周内完成项目评审及系统数据对接，单笔业务秒级审批，自动化率达95%以上，相关业务资产不良率处于行业最低水平。
　　在整体供应链金融业务中，除了需要解决信用风险和操作风险之外，还需要帮助核心企业自身的供应链金融做好运营服务。京东科技金融科技群、供应链金融科技部总经理周李军介绍，京东供应链金融科技平台不仅为客户提供0到1的基础技术能力建设，还能够提供1到N的持续运营服务。通过一体化运营服务能力降低整体平台的运营成本、改善客户体验以及推动供应链金融服务更有效的覆盖。
　　发挥产业生态圈的协同效应
　　开启“走出去”战略
　　目前，不同的市场主体都在推进供应链金融科技，不仅包括传统金融机构、行业的龙头企业，还有平台科技公司等。京东搭建的新型供应链金融科技平台，区别于传统金融机构的供应链金融产品，也不同于其他从产业发展而来的供应链金融平台，其具备自身独特的优势。
　　十余年的数智化能力以及经验沉淀是京东供应链金融科技平台发展的根基，将多年沉淀的技术、模型、算法、工具产品化、标准化，面向合作伙伴进行输出，实现“从京东供应链走向产业供应链 ”。
　　除此之外，京东供应链金融科技平台是一个开放的平台，能够基于京东内外生态能力的多元化，集成其他生态能力，以及被其他生态能力集成。在京东云底层人工智能、大数据、云计算等核心科技能力的支撑下，京东供应链金融科技平台不光能够提供供应链金融的核心服务能力，还能与京东集团内部的零售、物流、健康、工业品、等生态事业群、事业部，以及生态第三方合作伙伴形成合力，融合供、采、销、存等一些列场景的供应链、仓储、交易平台、金融科技等能力，为外部复杂场景提供一站式行业解决方案，最终服务客户，真正满足客户以数字化贯穿产业链。
　　京东供应链金融科技平台是一个模块化可拆解的开放系统。在2022京东供应链金融科技峰会上，京东科技重磅发布了京东供应链金融科平台的“双十模型”全景图，涵盖“十大供应链金融业务系统+十大数智供应链服务体系”。其中，十大供应链金融业务系统包括保理融资系统、信用流转系统、采购融资系统，动产融资系统、仓单融资系统，票据融资系统，信用融资系统、融资租赁系统、征信科技支持系统、支付结算支持系统。基于此，地方政府和大型产业团等主体可根据自身需求以SaaS化或SaaS化+本地化方式进行灵活部署。
　　值得一提的是，供应链金融科技是是一项系统工程，一个庞大的产业生态圈，需要多方参与，充分激发出协同效应，才能创造最大的价值。供应链金融科技离不开产业链上核心企业、供应商、经销商，金融机构，以及包括担保公司、保险公司、行业ISV伙伴、硬件设备厂商，运营服务商等的多方参与。
　　如今，京东供应链金融科技全面开启“走出去”的战略，致力于从京东生态的辅助支撑力量变成推动实体经济发展、塑造和夯实产业链供应链韧性的关键强化力量。
　　京东自身产品能力和技术能力，决定供应链金融科技平台是开放的，可以为产业方引进不同的金融机构。京东供应链金融科技打造了3+N3的一体化平台，其中，3是平台连接的资金方、企业和政府，N是包括京东在内的，为平台提供能力和服务加持的参与方。这并非是让产业各方的能力简单叠加，而是通过生态联盟的共建，链接各参与方，为各方提供互动机制，提高综合服务能力，形成立方效应，打造可持续发展的新格局。
　　京东科技希望与平台生态的参与伙伴一起创造更大的商业价值，在帮助产业提升供应链效率的同时，带来新的供应链活力，最终体现在核心企业销售收入的大幅提升上。
　　据了解，依托于今年京东科技首届生态合作伙伴大会上发布的百亿收入计划和JDT PLUS伙伴精选计划，京东供应链金融科技将重点扶持和助力10家合作伙伴每家收入提升1亿元，20家合作伙伴每家收入提升5000万元。
　　2022京东供应链金融科技峰会上，成立京东供应链金融科技生态合作联盟，基于京东数智化供应链优势，深入链接核心企业、金融机构、ISV等主体，形成共生、共赢的供应链金融行业生态。联盟成员将充分发挥各自的资源禀赋优势，携手构建更开放协同的生态体系，为化解千行百业的中小微企业经营难、融资难等问题持续努力，助力供应链的强链、固链、补链，成为实体经济构筑“保通、稳链、纾困”的坚实支撑。
（文章来源：21世纪经济报道）